瑞财经 吴文婷 5月24日，在上交所官网，永杰新材料股份有限公司（以下简称“永杰新材”）披露首轮问询，拟在上交所主板上市，保荐机构为东兴证券股份有限公司，保荐代表人为廖志旭、马婧。

根据申报材料，报告期内，永杰新材的锂电池产品营业收入和盈利占比快速上升;作为一级供应商，公司铝板带箔产品已进入宁德时代、比亚迪和孚能科技等全球前十大动力锂电池制造商的供应链体系。 

上交所要求永杰新材，说明锂电池相关产品营业收入大幅增长的原因及合理性，与同行业可比公司业绩变动趋势是否一致，与下游锂电池行业业绩变化、下游客户需求变化等是否匹配等。

对此，永杰新材表示，2021-2023年，公司锂电池领域产品收入分别为134,947.77万元、315,787.93万元和261,208.71万元，销量分别为6.21万吨、13.73万吨和12.12万吨。其中，公司锂电池领域产品收入2022年同比增长134.01%，而2023年同比下降17.28%。 

永杰新材所处的铝压延行业均采用“铝锭价格+加工费”作为产品的定价模式，因此，影响公司锂电池领域产品营业收入的主要因素为产品销量和定价情况。根据单因素分析，2022年锂电池领域产品营业收入同比增长134.01%，主要是因为销量增长较快，其对应贡献率为95.64%，而价格贡献率仅为4.36%。2023年锂电池营业收入同比下降17.28%，销量和价格贡献率分别为63.13%和36.87%。 

永杰新材专业从事铝板带箔的研发、生产与销售，产品主要包括铝板带和铝箔两大类。铝板带箔是众多下游行业继续深加工的基础材料，公司的产品主要应用于锂电池、车辆轻量化、新型建材和电子电器等下游产品或领域。 

本次IPO，永杰新材拟募资20.9亿元，用于年产4.5万吨锂电池高精铝板带箔技改项目、年产10万吨锂电池高精铝板带技改项目、偿还银行贷款项目、补充营运资金项目等。 

据招股书，2019年-2021年及2022上半年，永杰新材实现营业收入分别为34亿元、38.32亿元、63.03亿元、37.71亿元；归属于母公司所有者的净利润分别为1,429.79万元、6,464.85万元、2.39亿元、2.29亿元。

据永杰新材在回复函中预测，2024年1-6月预计收入、归属于母公司股东的净利润分别同比增长24.03%-31.12%、60.00%-89.41%。2024年4月，公司总出货量约为3.46万吨，达到预计出货水平。